不良資產產生的原因主要有以下五個方面：
銀行內部原因：銀行對自身認識不足，舊體制的慣性導致銀行在經營管理中存在問題，為不良資產的形成埋下了隱患。銀行貸款管理制度不健全，缺乏有效風險預警，導致不良貸款積累。
國企的預算約束軟化：國企的預算約束軟化，使得國企難以成為真正自負盈虧的經濟主體，缺乏償還貸款的硬約束機制，導致逃債現象。
地方保護主義加劇銀行放貸壓力：各級政府部門將國有大中型企業的資本金和流動資金需求全部壓在銀行頭上，導致許多企業債務從發生之日起就無法償還，銀行不良資產數量不斷增加。
改革開放的創業潮：改革開放以來，創業熱潮高漲，但創業風險很高，很多企業經營不善倒閉或負債，給銀行帶來不良資產。
個人失信日趨增多：隨著經濟周期的調整，房價、股票等方面的波動，個人失信比率逐步上升，信用卡逾期、房貸不還等現象頻出，成為銀行不良資產的一部分。