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兩階段最小二乘法是什麼

計量經濟學方法

兩階段最小二乘法(Two-stage Least Squares,簡稱2SLS或TSLS)是一種計量經濟學方法,主要用於處理模型中存在內生性問題的情況,即自變量與因變量之間存在雙向影響。該方法包括兩個階段:

第一階段:找到一組工具變量,模型中每個解釋變量分別對這組變量作最小二乘迴歸。這一階段的目標是對存在雙向影響的自變量進行估計,得到自變量的預測值。

第二階段:用第一階段迴歸得到的自變量估計值代替原模型中的自變量,對原方程進行迴歸分析。這樣求得的迴歸係數就是TSLS估計值。

兩階段最小二乘法的優點是對變量的分佈沒有限制,無論是正態分佈還是非正態分佈都可以使用該方法。此外,它還能提供一致估計量。然而,它的缺點是要求較大的樣本量。在使用時,還需要判斷工具變量是否有效,即工具變量與內生解釋變量之間應具有強相關性。

適用情況爲當進行迴歸分析時,因變量和自變量間存在雙向作用,即自變量和因變量相互影響,違反了迴歸模型的基本假設。例如,在分析價格與需求的關係時,價格與需求存在互相影響,此時應使用兩階段最小二乘法。